最近想換手機(jī)的朋友可能要抓緊了。2025年第四季度，手機(jī)內(nèi)存芯片價(jià)格同比飆升75%，一套16GB 512GB的內(nèi)存模組成本較年初暴漲近500元。業(yè)內(nèi)普遍預(yù)測(cè)，隨著內(nèi)存短缺和成本激增，手機(jī)廠商將難以消化壓力，漲價(jià)潮已箭在弦上。尤其即將發(fā)布的新機(jī)如一加Ace 6T，配置全面升級(jí)的同時(shí)，價(jià)格恐將明顯高于去年同期。
一、漲價(jià)風(fēng)暴：數(shù)字背后的成本重壓
內(nèi)存芯片正經(jīng)歷一場(chǎng)“史詩(shī)級(jí)漲價(jià)潮”。根據(jù)TrendForce集邦咨詢數(shù)據(jù)，2025年第四季度DRAM合約價(jià)格同比上漲逾75%，僅存儲(chǔ)器成本就占整機(jī)物料清單（BOM cost）的10%-15%，導(dǎo)致整機(jī)成本已被墊高8%-10%。具體到手機(jī)端，年底一套16GB 512GB的內(nèi)存模組成本比年初貴了500元，部分DDR4型號(hào)交付周期甚至延長(zhǎng)至52周以上。三星11月對(duì)部分服務(wù)器內(nèi)存芯片提價(jià)30%-60%，32GB DDR5內(nèi)存芯片模組合同價(jià)從9月的149美元飆升至239美元。這些數(shù)字直接轉(zhuǎn)化為手機(jī)廠商賬本上的紅色警報(bào)。
二、AI爭(zhēng)奪戰(zhàn)：手機(jī)成了“池魚”
這場(chǎng)漲價(jià)的根源，在于全球AI算力需求的爆發(fā)與存儲(chǔ)巨頭的產(chǎn)能轉(zhuǎn)移。單臺(tái)AI服務(wù)器對(duì)DRAM的需求是普通服務(wù)器的8-10倍，OpenAI等企業(yè)的訂單就消耗了全球DRAM月產(chǎn)能的53%。面對(duì)HBM高帶寬內(nèi)存高達(dá)50%-60%的毛利率誘惑，三星、SK海力士、美光三大巨頭自2024年起集體壓縮傳統(tǒng)DDR4產(chǎn)能，將晶圓資源轉(zhuǎn)向高端產(chǎn)品。結(jié)果就是：AI服務(wù)器“吃掉了”大部分內(nèi)存產(chǎn)能，手機(jī)等消費(fèi)電子被迫承受“結(jié)構(gòu)錯(cuò)配”的苦果——供應(yīng)鏈人士直言，手機(jī)行業(yè)成了為AI巨頭埋單的“冤大頭”。
三、廠商眾生相：漲價(jià)與洗牌的雙重奏
成本壓力正迅速傳導(dǎo)至終端市場(chǎng)。小米、OPPO、榮耀等品牌已悄然提價(jià)，中端機(jī)型上漲100-200元，旗艦機(jī)漲幅可能達(dá)300-400元。行業(yè)預(yù)測(cè)，2025年整機(jī)BOM成本已被墊高8%-10%，明年還將在今年基礎(chǔ)上再提升5%-7%。這直接擠壓廠商利潤(rùn)空間：高端機(jī)型尚可憑借品牌溢價(jià)消化壓力，但中低端機(jī)型本就利潤(rùn)微薄，部分甚至已陷入“負(fù)毛利”。Redmi負(fù)責(zé)人盧偉冰坦言“成本漲幅超出預(yù)期”，中高端手機(jī)物料成本可能增加超25%。分析指出，中小品牌面臨“漲價(jià)丟用戶，不漲虧本錢”的兩難，行業(yè)洗牌在所難免，市場(chǎng)集中度將進(jìn)一步提升。
四、國(guó)產(chǎn)突圍：危機(jī)中的轉(zhuǎn)機(jī)
危機(jī)中也蘊(yùn)藏轉(zhuǎn)機(jī)。內(nèi)存緊缺讓國(guó)產(chǎn)芯片獲得難得的驗(yàn)證機(jī)會(huì)：長(zhǎng)鑫存儲(chǔ)DRAM出貨量預(yù)計(jì)同比增長(zhǎng)50%，其高端內(nèi)存已進(jìn)入小米、OPPO供應(yīng)鏈；瀾起科技DDR5接口芯片實(shí)現(xiàn)量產(chǎn)。國(guó)產(chǎn)存儲(chǔ)憑借價(jià)格優(yōu)勢(shì)（比進(jìn)口低約15%）和技術(shù)進(jìn)步，正加速替代進(jìn)程。不過，存儲(chǔ)芯片廠建設(shè)周期長(zhǎng)達(dá)兩年，2027年前產(chǎn)能緊張難緩解，國(guó)產(chǎn)替代雖能緩解壓力，但無法根本扭轉(zhuǎn)供需格局。
五、消費(fèi)者：早買早省心？
對(duì)消費(fèi)者而言，影響直觀且殘酷。TrendForce數(shù)據(jù)顯示，存儲(chǔ)器成本上漲已直接推高手機(jī)售價(jià)，且明年還將持續(xù)。消費(fèi)者可能面臨三重選擇：為心儀機(jī)型多付數(shù)百元；轉(zhuǎn)而購(gòu)買性價(jià)比更高的國(guó)產(chǎn)替代方案；或干脆推遲換機(jī)計(jì)劃。業(yè)內(nèi)普遍認(rèn)為，在AI驅(qū)動(dòng)的存儲(chǔ)“超級(jí)周期”下，2026年底前供需缺口將持續(xù)，DRAM和NAND價(jià)格還可能上漲50%?！暗鹊赛h”策略宣告失效——正如網(wǎng)友所言：“現(xiàn)在不買，明年更貴”。
總結(jié)：一場(chǎng)持久的高成本博弈
內(nèi)存芯片漲價(jià)非短期波動(dòng)，而是AI革命引發(fā)的產(chǎn)業(yè)鏈深度重構(gòu)。手機(jī)廠商既要應(yīng)對(duì)成本飆升與定價(jià)難題，又要面臨市場(chǎng)份額的重新洗牌。消費(fèi)者則需接受一個(gè)現(xiàn)實(shí)：在AI服務(wù)器吞噬內(nèi)存產(chǎn)能的時(shí)代，手機(jī)漲價(jià)已成定局。唯一的好消息是，國(guó)產(chǎn)存儲(chǔ)的崛起為市場(chǎng)提供了緩沖選項(xiàng)，但距離徹底打破國(guó)際巨頭壟斷，仍有長(zhǎng)路要走。這場(chǎng)由AI引發(fā)的“內(nèi)存風(fēng)暴”，注定將重塑未來幾年的消費(fèi)電子市場(chǎng)格局。